七劍俠下山會合民間龐大組織的正義力（lì）量“天地會”，四處和清（qīng）兵對抗。一次因行蹤敗露，七劍被迫分道揚（yáng）鑣，各自執行任務，並相約（yuē）一年後中秋在錢塘江畔七劍重敘。七劍之一楊雲驄在大漠（mò）巧遇草原（yuán）女英雄飛紅巾，二人並肩抗擊清兵，暗（àn）生情愫。但楊雲驄（cōng）在一（yī）次激戰受（shòu）傷，為敵方將軍之女納（nà）蘭明慧所救。明慧的（de）溫雅多情，使楊另投愛河。心高氣傲的飛紅（hóng）巾因妒（dù）成（chéng）恨，和楊雲驄關係分裂。其間，七（qī）劍中的楚昭南因利變節，挾持（chí）人質叛投敵營。楊潛入清營營救（jiù）人質，也會見（jiàn）了明慧，明慧正因親王多鐸來說親，父命（mìng）難違，兩個相愛（ài）的人是注定不能（néng）在一起（qǐ）了（le），含淚惜別，繾綣纏綿。數月後，楊雲驄正進行任務中，獲知納蘭明慧與多鐸在江南杭州大婚。大婚（hūn）前（qián）夕，楊雲驄潛入將軍府，期望明慧和他出（chū）走，但（dàn）明（míng）慧不能負累家（jiā）族，楊一氣（qì）之下由她手中搶走女兒，趕赴錢塘江畔之約。中秋月圓，江潮澎湃，但七劍各遭不幸，前來赴約的僅有小（xiǎo）師弟穆郎一人。而穆郎（láng）亦被“天（tiān）地（dì）會”女舵主劉鬱芳誤會叛敵，含冤莫白，正要投江自盡，卻目睹楊雲驄遭多鐸追殺，楊臨終時將女兒托付（fù）給穆郎帶上天山學藝。天（tiān）山（shān）七劍從此在江湖（hú）上隱沒…… 傅青（qīng）多鐸